Market comment by Taye Shim (taye.shim@miraeasset.com)
Kami memperkirakan sentimen positif di market Indonesia sebagaimana janji Arab Saudi untuk menurunkan ekspor minyak mentah dan rencana Nigeria untuk membatasi produksi harus mendorong harga minyak lebih tinggi. Di tempat lain, investor akan mengamati pertemuan FOMC pada hari Kamis - namun, kami memperkirakan pertemuan FOMC yang akan datang menjadi sebuah acara non-event. Berikut adalah beberapa berita lokal yang mungkin Anda lewatkan: 1) BI mendukung redenominasi mata uang Presiden Jokowi; 2) Indonesia mengatakan tidak perlu menaikkan defisit; 3) BI mengatakan GDP akan tumbuh lebih dari 5,2% di 3Q, 4Q, 4) Thailand, Indonesia, Malaysia mengurangi ekspor karet.
Market Indicator
JCI: 5,801.59 (+0.62%)
EIDO: 26.84 (+0.86%)
DJIA: 21,513.17 (-0.31%)
FTSE100: 7,377.73 (-1.01%)
USD/IDR: 13,309 (-0.03%)
10yr GB yield: 6.93% (Unchanged)
Oil Price: 46.34 (+1.25%)
Foreign net purchase: -IDR321.7bn
Foreign net purchase on single stocks (HOTS screen #0141)
TOP BUY: BBRI, UNVR, BBNI, KLBF, ADRO
TOP SELL: TLKM, ASII, SCMA, BMRI, UNTR
Most actively traded stocks (HOTS screen #0102)
TLKM, ASII, BBCA, AISA, BBRI
Technical Insight by Tasrul (tasrul@miraeasset.co.id)
*IHSG Daily, 5,801.59 (+0.6%), test resistance at , trading range hari ini 5,781 – 5,822. IHSG hari ini diperkirakan hari ini masih cenderung naik namun masih relatif terbatas. Hal ini mengingat indikator MFI optimized ,W%R optimized dan RSI optimized masih cenderung naik.
*BBTN: Weekly, 2,440(+1.2%), buy on weakness , trading range 2,400 – 2,580. Indikator MFI optimized akan menguji support trendline, W%R optimized dan RSI optimized cenderung naik . Pada pergerakkan weekly terlihat harga dalam minggu ini telah naik sekitar +1.2%, kenaikkan normal di level +3.97%. Sementara itu pada pergerakkan daily harga telah naik sekitar +1.2 % normalnya hanya sekitar +1.62%. Dengan demikian potensi kenaikkan masih terlihat.
*DOID: Weekly, 770 (-7.2%), buy on weakness , trading range 745 – 880. Indikator MFI optimized, W%R optimized dan RSI optimized masih cenderung naikJika dilihat lebih lanjut koreksi normal pada pergerakkan daily sekitar -2.88%, saat ini di level -7.2% %. Sementara itu pada pergerakkan weekly koreksi normal sekitar -5.22 %, saat ini sekitar -7.2%. Dengan demikian potensi koreksi sudah mulai terbatas dengan kecenderungan menguat.
*GGRM: Weekly, 76,950 (+1.7%), buy on weakness, trading range 70,100 – 78,725. Indikator MFI optimized masih cenderung naik dan indikator RSI optimized saat ini cenerung naik, sementara itu indicator W%R optimized sudah berada sekitar support trendline. Jika dilihat lebih lanjut kenaikkan normal pada pergerakkan daily sekitar +1.21%, saat ini di level +1.7 %. Sementara itu pada pergerakkan weekly kenaikkan normal sekitar +2.76 %, saat ini di +1.7 %. Dengan demikan potensi kenaikkan masih terlihat.
Mirae Asset Sekuritas Indonesia Equity Movers
Investment Information Team (utfi.humaya@miraeasset.co.id)
*PMI jasa IHS Markit tidak berubah di 54,2 pada Juli
*PMI manufaktur IHS Markit naik ke 53,2 pada Juli dari 52,0
*PMI komposit zona euro sebesar 55,8 vs. 56,3 estimasi FactSet
*PMI jasa zona euro 55,4 pada Juli vs. 55,5 estimasi FactSet
*PMI manufaktur zona euro sebesar 56,8 pada Juli vs. 57,2 estimasi FactSet
*AISA +4,1%, berhasil ditutup di zona positif setelah menyentuh level terendah barunya di 905 pada sesi pertama perdagangan hari ini. Hari ini, AISA akan menggelar public expose untuk memberikan klarifikasi mengenai pemberitaan di media massa.
*INTA +4,5%. Intraco Penta resmi menjadi pemegang 30% saham PT Petra Unggul Sejahtera, yang merupakan induk perusahaan yang memiliki entitas anak yakni TJK Power yang mengelola PLTU Batam berkapasitas 2x55 MW.
*TLKM +1,9%. Telekomunikasi Selular diperkirakan akan mempertahankan dominasinya di pasar mobile data. Broker DB mempertahankan rekomendasi ‘buy’ untuk saham Telkom.
*BBNI +1,4%. Broker RX menaikkan rekomendasi untuk saham BNI menjadi ‘outperform’ dari sebelumnya ‘neutral’.
*BBHI -4,1%. Bank Harda Internasional akan menggelar rights issue dengan menawarkan 1 miliar saham baru (24,91%) pada bulan November. Perusahaan akan mengadakan rapat pemegang saham untuk mendiskusikan rencana tersebut pada 30 Agustus.
*JAWA -10,6%. Future palm oil turun 1,2% di Bursa Malaysia Derivatif, koreksi harian terbesar dalam 1 minggu, mengikuti pelemahan pada minyak kedelai di tengah kekhawatiran terhadap meningkatnya produksi.
Daily write up
LSIP: Limited upside potential by Andy Wibowo Gunawan (andy.wibowo@miraeasset.co.id)
- Kami mengharapkan produksi CPO 2Q17F LSIP meningkat menjadi 99.100 ton (+4.2% QoQ) di bawah tingkat curah hujan yang lebih rendah di Sumatera dan Kalimantan pada bulan Juni. Di Sumatera, jumlah hari hujan bulan Juni turun menjadi 12,0 hari (dari 19,1 hari di bulan Mei), dan di Kalimantan menjadi 14,2 hari (dari 17,6 hari di bulan Mei).
- Menurut Bloomberg, 3Q17F kemungkinan akan melihat penurunan harga CPO global karena terus pulihnya produksi CPO global.
- Untuk 2Q17F, kami memperkirakan pendapatan LSIP sebesar IDR1,5 triliun (+2,9% QoQ), didukung oleh kenaikan volume penjualan CPO (diproyeksikan akan meningkat +4,2% QoQ menjadi 98.140 ton). Selanjutnya, kami memperkirakan laba bersih 2Q17F di IDR389,8 miliar (+4,0% QoQ).
- Kami mempertahankan TP kami untuk LSIP pada level IDR1.500 dengan rekomendasi Hold.
<Market Headlines>
BBTN cetak laba IDR1.27tr (Bisnis Indonesia)
BBTN pada semester 1/2017 membukukan laba bersih sebesar IDR1.27tr, tumbuh 21.95% secara tahunan jika dibandingkan dengan periode yang sama tahun lalu IDR1.04tr.
Pefindo review AISA (Bisnis Indonesia)
Pefindo menilai tingkat utang terhadap EBITDA AISA berada pada level yang agresif.
SSMS berencana refinancing utang senilai IDR3.5tr (Kontan)
Untuk mengurangi beban keuangan, PT Sawit Sumbermas Sarana Tbk berencana melakukan refinancing utang mereka yang berasal dari PT Bank Negara Indonesia Tbk (BBNI). Nilainya per Maret 2017 lalu mencapai IDR3.5tr.
Rasio utang pemerintah meningkat (Kontan)
Data Kementerian Keuangan mencatat sampai Juni 2017, utang pemerintah pusat telah mencapai IDR3,706.52tr. Jumlah itu naik IDR34.19tr dari posisi akhir Mei 2017 yang sebesar IDR3,672.33tr.
Antam dan Showa Denko will break up the partnership (Investor Daily)
PT Aneka Tambang Tbk (ANTM) will break up the partnership with Showa Denko KK Chemical Grade Alumina (CGA). Denko decides to sell all its shareholders to ANTM and other parties.
15 oil and gas blocks auction will be extended (Investor Daily)
Indonesia government will be extending its auction for 15 oil and gas blocks until September this year. There are 12 oil and gas companies interested to bid that oil and gas blocks.
(Kompas)
Modal Besar di Tangan DJP: Perppu No 1/2017 Diterima Jadi Undang-undang
Dorong Keterbukaan Kontrak: Iklim Investasi Harus Dijaga Tetap Kondusif
Domestik Menjadi Kunci: Perbaikan Investasi Swasta Topang Pertumbuhan
Komentar
Posting Komentar